Un millénaire financièrement indépendant partage le chemin le plus rapide vers le FIRE

Lorsque Cody Berman a commencé à rechercher l’indépendance financière, son plan ressemblait beaucoup au manuel de jeu FIRE traditionnel : épargner et investir de manière agressive, constituer un vaste portefeuille boursier et finalement vivre d’un petit pourcentage de ce pécule chaque année.

Berman, l’auteur de « Retire by 30 » et animateur de « The FI Show », a déclaré qu’il avait initialement utilisé la règle des 4 % pour remonter dans son numéro FIRE. La règle générale suggère qu’une personne peut retirer environ 4 % de son portefeuille au cours de la première année de sa retraite, puis ajuster ses retraits en fonction de l’inflation chaque année. Pour dépenser 40 000 $ par an, par exemple, il faudrait investir environ 1 million de dollars.

C’était l’objectif initial de Berman. Lorsqu’il a commencé son premier emploi en entreprise dans le secteur des prêts immobiliers commerciaux en 2018, il a créé une feuille de calcul montrant que s’il continuait à vivre de ses revenus secondaires et économisait l’intégralité de son salaire, il pourrait potentiellement atteindre l’indépendance financière dans cinq à sept ans.

Au fil du temps, cependant, Berman a commencé à considérer l’indépendance financière sous un angle différent. Au lieu de se demander uniquement quelle devait être la taille de son portefeuille, il a commencé à se concentrer sur le montant de trésorerie mensuel dont il aurait besoin pour couvrir ses dépenses. Il appelle cela la « version rapide » du FIRE : constituer des actifs générateurs de revenus plutôt que de compter uniquement sur un gros pécule.

La voie traditionnelle FIRE : la méthode du pécule

Berman dit qu’il existe deux voies principales vers l’indépendance financière. La première est ce qu’il appelle la « méthode du pécule » – la voie FIRE traditionnelle construite autour d’un vaste portefeuille d’investissement.

L’attrait de ce chemin réside dans sa simplicité. Le calcul est simple : estimez combien vous souhaitez dépenser chaque année, multipliez ce chiffre par 25 et constituez un portefeuille suffisamment important pour prendre en charge les retraits selon la règle empirique de 4 %, tout comme la stratégie d’investissement : achetez des fonds indiciels à faible coût et laissez la croissance composée faire une grande partie du travail au fil du temps.

Le compromis est le temps et, potentiellement, le style de vie. Même avec un taux d’épargne élevé, la constitution d’un portefeuille à sept chiffres peut prendre des années, voire des décennies. Pour ceux qui tentent d’accélérer ce délai, la voie traditionnelle peut nécessiter des années d’épargne agressive, de faibles dépenses et une gratification différée.

La « version rapide » de FIRE se concentre sur les flux de trésorerie

La deuxième voie, a déclaré Berman, est la méthode des flux de trésorerie. Plutôt que de constituer un portefeuille suffisamment important pour y puiser, l’objectif est de créer un revenu mensuel suffisant à partir d’actifs pour couvrir les frais de subsistance. Ce flux de trésorerie peut provenir d’immeubles locatifs, d’entreprises, de produits numériques ou d’autres actifs générateurs de revenus.

Berman a déclaré que les calculs peuvent fonctionner plus rapidement car quelqu’un dépensant 40 000 $ par an, soit environ 3 500 $ par mois, n’a pas nécessairement besoin d’investir 1 million de dollars s’il peut au contraire créer environ 3 500 $ par mois en flux de trésorerie principalement passifs.

« Vous pouvez obtenir environ 3 500 dollars de flux de trésorerie mensuels, principalement passifs, généralement beaucoup plus rapidement que vous ne pouvez obtenir un million de dollars investis en bourse », a-t-il déclaré.

Pour Berman, l’immobilier est devenu l’un des exemples les plus clairs de cette idée. Entre fin 2020 et mi-2021, lui et son épouse, Lauren, ont acheté 11 logements locatifs. Ils ont investi environ 200 000 $ en acompte, a-t-il déclaré, et les propriétés ont généré suffisamment de flux de trésorerie pour couvrir une grande partie de leur style de vie.

S’il avait investi ces 200 000 $ en bourse et utilisé la règle des 4 %, cela lui aurait permis de retirer environ 8 000 $ par an. Puisque l’immobilier lui permettait d’utiliser l’effet de levier – emprunter de l’argent pour acheter des propriétés génératrices de revenus – le même montant de capital pouvait produire des flux de trésorerie mensuels bien plus importants.

Il prend soin de souligner que l’endettement joue dans les deux sens : « L’endettement est une arme à double tranchant. Vous ne voulez pas être surendetté et avoir un tas d’hypothèques, puis la valeur de votre propriété s’effondre, et vous vous retrouvez alors à tenir le sac. »

Cependant, utilisé à bon escient, il a déclaré que cela pouvait raccourcir le chemin vers le FEU. Il a vu certains investisseurs immobiliers atteindre l’indépendance financière en deux ans environ, tandis que les chemins de pécule les plus rapides qu’il a vus prennent généralement plus de sept ou huit ans.

Le propre cheminement de Berman comprenait des parties des deux méthodes. Fin 2021, peu avant son 26e anniversaire, il se considérait financièrement indépendant. À l’époque, il a déclaré qu’il avait environ 500 000 $ investis en bourse et 13 logements locatifs générant environ 3 700 $ de flux de trésorerie par mois. Son activité de produits numériques décollait également, gagnant plus de 10 000 dollars par mois en revenus principalement passifs.

En fin de compte, Berman a déclaré que l’immobilier lui apportait quelque chose que son portefeuille d’actions ne lui apportait pas : un revenu mensuel récurrent.

« Avec le marché boursier, ce n’est pas comme si je vendais des investissements chaque mois pour vivre », a-t-il déclaré. « Mais avec l’immobilier, nous touchons en fait un loyer sur notre compte. »